Derive là một nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) cho các tùy chọn, cho phép các nhà giao dịch mua và bán các tùy chọn trên tiền điện tử từ một nhóm thanh khoản. Các nhà cung cấp thanh khoản (LP) gửi sUSD (một stablecoin) vào một trong các Derive Market Maker Vaults (MMV) dành riêng cho tài sản. Thanh khoản này được sử dụng để tạo thị trường tùy chọn hai chiều (mua và bán) cho tài sản mà vault nắm giữ (ví dụ: ETH Market Maker Vault LP báo giá các tùy chọn trên ETH). LP gửi thanh khoản vào vault để nhận phí được trả khi các tùy chọn được giao dịch. Các nhà giao dịch sử dụng Derive để giao dịch các tùy chọn, có thể mua các tùy chọn từ MMV hoặc bán các tùy chọn cho MMV. Họ trả phí (dưới hình thức chênh lệch tạo lập thị trường) cho LP, như một khoản thanh toán cho tính thanh khoản của họ.